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【一】:央行再度双降对我们的理财方式影响几何
央行再度"双降"对我们的理财方式影响几何
近日，中国央行再度宣布"双降"的政策。何谓"双降"，其实就是"降息"与"降准"政策的同时出台，试图加大政策刺激的力度。
具体来看，央行宣布，自2015年8月26日起，下调金融机构人民币贷款和存款基准利率0.25个百分点，下调金融机构人民币存款准备金率0.5个百分点。与此同时，央行还决定放开一年期以上(不含一年期)定期存款的利率浮动上限，而活期存款及一年期以下定期存款的利率浮动上限不变。
实际上，自今年以来，央行一共实行了两次"双降"的举动。换言之，继今年6月27日央行宣布首次"双降"举动之后，这也是央行年内第二次宣布"双降"的举动。结合当前的经济发展形势，其政策出台的背后具有重要的战略性意义。
事实上，对于此次央行的"双降"举动，一方面在于提振实体经济，并借助"双降"政策进一步降低社会融资成本，减缓中小企业的融资压力;另一方面，则在于加快当前我国的利率市场化改革进程，而这一次实行放开一年期以上(不含一年期)定期存款的利率浮动上限举动，实则也从一定程度上加快实现我国利率市场化改革的目标。
央行的"双降"举动，不仅影响着我国经济发展的步伐，而且还会给普通老百姓的理财方式带来深刻性的影响。
首先，在央行再度"双降"的影响下，将会进一步促使多数理财产品的收益率下滑。 事实上，在年内第一次央行"双降"政策出台之后，不少理财产品的收益率也受到了一定程度的冲击。至于以余额宝为主的宝宝类理财产品，则其受到的冲击也是相对显著的。截至目前，余额宝的七日年化收益为3.2540%，较年内最高的收益率水平下滑了不少。 再者，央行"双降"会给股市等进取型投资渠道带来积极性的影响，同时也会倒逼部分理财产品资金进入股市等投资渠道。
不过，从最近一段时期的情况分析，虽然央行已经采取了两次"双降"的举动，但是从目前中国股市的表现来看，却并未有显著提振的效果。对此，在股市持续低迷的环境下，以股市为主的进取型投资渠道，也未必能够给予投资者理想的投资回报率。
显然，在普遍理财产品及宝宝类产品收益率持续下滑的大趋势下，结合股市的持续低迷，实则央行"双降"的举动却在一定程度上凸显出P2P理财产品的投资优势。
不可否认，在央行"双降"的影响下，P2P理财产品的综合收益率也会有所冲击。但是，整体而言，P2P理财产品的综合收益率也不会受到太大的影响，其整体的收益率优势依旧突出。
但是，对于普通老百姓而言，在筛选P2P理财产品的时候，也需要格外小心。下面有几点小建议，仅供各位投资者参考。
其一、首选大平台的理财产品，且平台的注册成立时间达到1年以上。
其二、平台整体收益率不宜过高，尽量选择收益率在15%以下的大平台。
其三、平台具备较好的风控能力，平台的管理团队需具备较好的资历，且平台项目尽量要相对透明等。
其四、平台的行业口碑较好，且具备一定的风险保障方式。
由此可见，在央行"双降"的大环境下，P2P理财产品的投资优势也是相当突出的。因此，投资者在保证资金安全的前提下，而后筛选出优秀的理财平台，进而获取较好的投资收益率，也是一种不错的理财方式。
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【二】:爱定投解析央行双降对P2P行业的影响
爱定投解析央行双降对P2P行业的影响
央行在2015年6月27日宣布，自28日起定向降准并同时下调存贷款基准利率。调整后，一年期存贷款基准利率下调0.25个百分点，分别至 2%和4.85%。此次降准将释放4700亿流动性资金，这意味着市场上流动资金增多,那么央行这一举措对P2P行业又将产生什么样的影响呢？
企业融资成本降低，宝宝类理财产品收益受影响
降准、降息，意味着企业的融资成本将会降低，与此同时，银行的 贷款利率下降也意味着居民存款和其他理财产品的收益也会相应的下调。宝宝类理财产品收益下调明显，以余额宝为例：7日年化收益从刚推出时的年化7%左右到 这次双降后已下调至3.5%左右，宝宝类理财产品收益的不断下调必定会导致资金外流，进一步刺激消费或者带动其他理财产品的销售，特别是P2P网贷相关产 品。目前整个网贷行业的理财收益平均都在年化15%以上，且项目期限相对固定，收益不像货币基金那样受市场和政策影响随时产生波动，因而，此次“双降”， 实际上对P2P理财的收益没有影响。相比宝宝类理财产品来说，P2P网贷收益优势明显，这次双降势必会使得一大波资金流向P2P市场。
市场流动资金增多，一定程度上降低P2P行业逾期坏账水平
为什么说市场上的流动资金增多会使得P2P理财产品更安全了呢？其实原因是非常简单的。一般来说，对于正常 经营的企业来，逾期和坏账的最主要原因是流动资金导致的资金链断裂，后续融资跟不上，或者是融资成本过高。最终导致企业的资金链出现问题，借款逾期或者坏 账。央行的双降举措，使得市场上的资金增多了，也就意味着企业能够以更低的成本拿到更多的资金。这无疑将增加了企业的资金供给，意味着部分可能出现资金问 题的企业能够抓住这个机会，解决资金问题，保证资金链供应充足。对于P2P行业来说，也就有助于进一步的保障了借款项目的按时还款。所以，这次双降能够在 一定程度解决企业资金链问题，降低行业的逾期坏账水平，P2P理财也相应的变得更安全一些。 股市资金外流，P2P或将迎来一波投资潮
经过漫长的爬坡，现阶段的股市已经呈现过山车状，股市的大起大落，让很多股民看到了股市所隐藏的巨大危机。而央行此次罕见的双降，是出现在“6·26” 这个股灾日后，其救市目的不言而喻。按照目前的发展情况，如果把股市完全交给市场，很明显下一波熊市基本就定型了。而另一方面，央行在这一波股市行情的不 稳定的时候放出了双降的大招，目的太明显，股民都准备在峰值的时候逃离，这样，必然导致一大笔股市资金的外流。而P2P投资人，很大一部分就是股民，因 而，这一大笔资金，其中很大一部分资金又流回了P2P行业。晚上的时候和业内的一位朋友聊天了解到，股市的波动对他们平台的资金有一定的影响。早期股市火 爆的时候，朋友很明显的感受到了他们平台上的投资资金在逐渐的流向股市。而这次，经过前几天股市的大起大落之后，他们平台上的资
金出现了增长。相对较高的 收益，让P2P理财成为了股民资金外流后的投资首选。
来源：爱定投
【三】:央行双降背后的五大受益板块
中国人民银行决定，自2015年10月24日起，下调金融机构人民币贷款和存款基准利率，以进一步降低社会融资成本。其中，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至4.35%;一年期存款基准利率下调0.25个百分点至1.5%;其他各档次贷款及存款基准利率、人民银行对金融机构贷款利率相应调整;个人住房公积金贷款利率保持不变。同时，对商业银行和农村合作金融机构等不再设置存款利率浮动上限，并抓紧完善利率的市场化形成和调控机制，加强央行对利率体系的调控和监督指导，提高货币政策传导效率。
今天小编想要和大家分享的是：央行双降背后五大受益的板块 ;具体内容如下，希望能对打击有所帮助!
央行双降受益板块一、房地产
市场普遍认为降息对于地产股来说属于利好。华泰证券不久前表示，中国地产周期本来就没有结束，而近期通缩压力的出现会促使央行采取更多宽松措施，从而导致地产泡沫膨胀更快。华泰证券甚至认为，未来房价的最高点，会超出所有人的想象。在投资机会方面，华泰证券表示当前坚定看好地产股票的表现，并按照优先顺序前后推荐信达地产，华侨城A，保利地产、首开股份、招商地产、南京高科、万科A、张江高科。尤其提醒信达地产与华侨城的投资机会。
券商研报称，地产股后续股价上行的驱动因素将主要来自于政策层面的边际改善(货币政策宽松和调控政策淡化)，整体看，房地产市场将呈现“量升价平”格局，政策收紧的压力在未来一段时间内应该不会出现。投资策略方面关注以下四大选股思路，1、龙头：保利地产、招商地产、万科A，华侨城A;2、国企改革：格力地产、天健集团;3、转型之优质标的：中天城投、华业地产;4、京津冀概念：华夏幸福、荣盛发展、廊坊发展。
不过值得注意的是，对于此次降息一二线楼市和三四线楼市受益程度或将有所不同。中原地产首席分析师张大伟表示，一二线楼市从去年四季度开始已经明显企稳升温，降息将放大市场向好趋势，接下来量价齐涨的可能性非常大。但三四线因为库存绝对值过高，即使信贷刺激，全面回暖的可能性也不大。
央行双降受益板块二、银行
国信证券指出，降息对银行经营的影响有两面性：一是扭转经济下滑预期，缓释系统性风险;二是息差下行，盈利空间收窄。从资金面看，降息将提升理财基金保险的吸引力，存款搬家继续深入。利率市场化方面，银行存款的“三角形”均衡利率区间将进一步清晰，存款成本冲击逐渐到位。综合分析，利好因素占主导，银行板块将重启估值修复行情。
华泰证券认为，银行股相对大盘仍安全边际充足(跑输30%)，结合未来行业国企改革，人民币国际化，综合金控平台等众多看点，值得布局。继续推荐宁波、北京和交行、兴业、光大、华夏等标的。
央行双降受益板块三、非银金融
华泰证券认为，非银板块作为降息降准的主要受益者，将迎来反弹。对于券商来说，降息降准双政策出击，超预期，继续释放流动性，市场担忧政策转向利空落空，市场预期回归。降息利于激活交易量和降低券商融资成本，利好经纪两融业务。券商处于向上发展周期中，性价比好。1)质优：资本市场是改革的核心地带，券商股属于蓝筹+成长;2)价低：按15年业绩测算，大券商PE 15倍。行业利好政策持续：IPO注册制、T+0、个股期权、资产证券化、资本账户开放、国企改革等，继续看好1)业绩顺畅：新大招、国信、东方;2)国企改革预期：光大，兴业。
对于保险股来说，降息降准利于提振市场士气，降息将扩大保险产品与理财产品的竞争力，保险投资受益，继续享受戴维斯双击。2015年个税递延、健康险税收优惠、投资渠道放开等利好将陆续出台。保险处于安全性高，弹性好周期，作为10倍杠杆的保险股，当前新业务价值倍数约15倍，估值将迎来修复阶段,继续推荐新华、平安，人寿、太保。
央行双降受益板块四、有色金属
国金证券表示，降息有助于提升有色金属行业与公司的业绩及业绩前景。降息减轻有色金属行业债务与财务压力。有色金属行业是重资产行业的代表之一，资产负债率较高，降息将减少行业和公司的资金成本和利息支出，直接影响公司和行业的利润水平。此外，降息将提振有色需求及前景。降息将有效地刺激投资，提升房地产等市场需求，稳定、提振市场对经济前景的预期，从而提升对有色金属行业的需求。
大宗商品，尤其是有色金属，主要受两个因素驱动，一个是实体经济的需求端，另一个则是对于流动性的预期。对于大宗商品尤其是有色金属而言，存在波段脉冲机会。在PPI快速下滑阶段，有色金属很难趋势性走强，但降准预期的出现会使有色板块，尤其是背靠新兴产业的稀有金属的脉冲性机会增加，有色板块的波段投机频率会有所增加。
有色金属概念股：铜陵有色、中国铝业、江西铜业、中金岭南、锌业股份。
央行双降受益板块五、煤炭
广发证券表示，2008年和2012年降息周期中，秦港5500卡动力煤、大同南郊弱粘煤和柳林4号焦煤累计分别下跌34%、22%和48%，以及23%、12%和9%。不过在降息周期结束后，煤价逐步回升或基本企稳，08年降息周期结束后的1年内以上三煤种累计分别上涨39%、3%和20%，而12年由于煤价已进入下行周期，降息周期后煤价继续回落，不过秦港5500大卡煤价基本企稳。而近期受库存高位，需求低迷影响，煤价仍较疲软，预计降准降息后，资金敏感的房地产、基建投资等有望回升，支撑煤炭行业需求。
中信建投认为，从历史来看，2012年两次降息未能改变煤炭股下跌趋势，2008年降息煤炭股已经基本触底;中国未来经济仍可能面临与2012年类似的情况，整体通胀水平未来仍处于较低位置，煤炭股有季节性反弹，趋势性机会还需等待。
【四】:央行再度双降相关消息
多位银行业人士表示，从多个国家放开存款利率管制的后果看，银行竞争将更加激烈，特别是对国内中小银行来说，利率放开会对其流动性管理、资产负债以及盈利能力等形成很大压力。今天小编想要和大家分享的是：央行再度双降最新相关消息；具体内容如下，希望能对打击有所帮助!
今天适逢“霜降”节气，中国人民银行再度祭出“双降”利器。昨天央行宣布，自2015年10月24日起，降息0.25个百分点，并降准0.5个百分点。这是今年以来，第五次降息，第五次降准，第三次“双降”。值得注意的是，在此次“双降”的同时，央行还宣布放开存款利率浮动上限。不过央行有关负责人强调，取消对利率浮动的行政限制后，并不意味着央行不再对利率进行管理，利率市场化将进入新的阶段。
www.shanpow.com_央行双降的影响。 央行再祭出“双降”利器
根据央行公告，自今日起，金融机构一年期贷款基准利率下调0.25个百分点至4.35%;一年期存款基准利率下调0.25个百分点至1.5%;其他各档次贷款及存款基准利率、人民银行对金融机构贷款利率相应调整;个人住房公积金贷款利率保持不变。
自同日起，下调金融机构人民币存款准备金率0.5个百分点，以保持银行体系流动性合理充裕，引导货币信贷平稳适度增长。同时，为加大金融支持“三农”和小微企业的正向激励，对符合标准的金融机构额外降低存款准备金率0.5个百分点。
同时，利率市场化完成最后一跃，央行取消存款利率浮空上限。央行公告称，对商业银行和农村合作金融机构等不再设置存款利率浮动上限，并抓紧完善利率的市场化形成和调控机制，加强央行对利率体系的调控和监督指导，提高货币政策传导效率。
预计释放资金约7000亿
恒丰银行研究院执行院长、中国人民大学重阳金融研究院客座研究员董希淼表示，存贷款利率下调均为0.25个百分点，为对称降息。存款准备金率的下调，依然是“全面降准”+“定向降准”的组合，预计可以释放流动性资金7000亿左右。
融360分析师宋璨解释称，降准就是降低商业银行存款中不能用于放贷部分的比例。举例来看，银行有1000元钱，原来的准备金率是18%，现在降低0.5个百分点，那么市场上的货币流通量就从820元变为825元。降准有助于促进银行储备足够的可贷资金，以保持信贷支持实体经济。
中国银行国际金融研究所研究员高玉伟表示，一年多来，央行从定向降准到全面降准，从降息、降准轮动到利率、存准率“双降”，货币政策稳中趋松的力度加大，这主要与我国经济下行压力不断增大、外汇占款持续减少有关。
房贷额度更充足
财经评论员叶檀表示，“双降”力度不小，中国进入加速宽松周期，判断美联储年内甚至明年初都不可能加息。“对市场影响方面，利好股市楼市，固定收益类产品回报率进一步下降，房租等生活成本上升，政府企业减负。”叶檀说。
宋璨分析，降准之后，银行可动用的资金明显增多，这将增加二套房房贷降首付落地的可行性，对激活个人消费贷款市场会有一定提振作用。未来，银行将有更多资金用于信贷投放，个人办理房贷、消费贷款也将变得比以往更为容易。
股市短期有利好
中金研究员王汉锋指出，“双降”短期对市场有利，但考虑到市场已经有所反弹，利好幅度和持续性需要观察。
从技术的层面看，市场从低点反弹的幅度也在逐步接近一些临界位置，能否有效突破需要多方面因素的积极配合，仍需要根据其他条件综合来观察。而且，近期证监会宣布了对一批股价操纵等不法行为的处罚，这某种程度上也可能会对于那些违规违法炒作个股的行为起到一定的震慑作用。
两问“双降”
1为何此时选择“双降”?
央行：经济增长仍存下行压力
央行有关负责人指出，当前，国内外形势依然复杂，我国经济增长仍存在一定的下行压力，需要继续灵活运用货币政策工具加强预调微调，为经济结构调整和经济平稳健康发展创造良好的货币金融环境。
此次降低存贷款基准利率，主要是根据整体物价的变化，保持合理的实际利率水平，促进降低社会融资成本，加大金融支持实体经济的力度。当前我国物价整体水平较低，因此基准利率存在一定下调空间。
此次降低存款准备金率，主要是根据银行体系流动性可能的变化所作的预调。未来影响外汇占款变化的因素仍有一定的不确定性，加之10月份税款集中入库将相应减少银行体系流动性，因此需要通过降准释放部分存款准备金，以保持银行体系流动性合理充裕。
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2下一步货币政策如何调控?
央行：将保持连续性和稳定性
央行有关负责人指出，下一步，货币政策将保持连续性和稳定性，加强预调微调，为经济平稳增长和转型升级继续营造松紧适度的货币条件。要把握好调控力度，既要防止结构调整过程中出现总需求的惯性下滑，又要防止债务率过度上升导致杠杆率过快提高。央行将继续密切监测经济和物价形势变化，综合运用各种工具组合，保持流动性合理充裕和货币市场稳定运行，引导货币信贷和社会融资规模平稳适度增长，促进经济平稳健康发展。
10万存一年缩水100元
最新公布的9月份居民消费价格指数(CPI)显示，9月份CPI同比涨幅回落至1.6%，而今天起一年期存款的基准利率是1.5%，也就是说，百姓把钱存在银行是跑不赢通胀的，只会“越存越少”，理财再度进入负利率时代。
按照当前银行一年期存款基准利率1.5%，在不考虑上浮的情况下，如果客户在银行存了10万元钱，存一年的定期，一年以后本息收入就是101500元，而另一方面，如果物价维持1.6%的上涨速度，那么今天的10万元可以买到的商品一年后就需要101600元，两者相减可知，一年前的10万元购买力仅相当于一年后的99900元。直接导致了你的财富缩水100元。www.shanpow.com_央行双降的影响。
100万贷20年月供少还941元
对于存款来说不划算了，但是对于贷款来说则更划算了。通过计算，如果贷款100万元，分20年还清，明年1月起，月供减少941元，其中，此次降息后，基准利率下月供每月减少139元。
不过需要提醒的是，根据银行的规定，房贷合同是每年年初开始执行新利率，所以对大多数房奴来说，明年1月开始才能享受到真正的优惠。如果央行四季度再度降息，明年的月供压力还将继续减少。
存款利率上限放开
央行在宣布“双降”的同时，还有一个举动，就是宣布对商业银行和农村合作金融机构等不再设置存款利率浮动上限。尽管央行表示，存款利率上限的放开并非利率管制的完全放开，但这仍然是利率市场化基本完成的重要标志。
分析：
存款利率不会马上飙升
董希淼指出，放开存款利率浮动上限，并不意味着存款利率会因此立即飙升，原因有二：首先，我国现在总体上流动性是宽裕的，利率不具备迅速走高的条件;其次，央行仍然会采取窗口指导、自律机制等方式，对存款利率进行合理引导。
融360分析师刘银平也指出，不过存款利率上限放开并不代表银行就可以随意调整自己的存款利率了，今后存款利率仍要受到央行约束，如果背离市场规律，存款利率远高于市场正常水平，将会受到央行管控或指导。目前利率市场化只是名义上完成了，但要做到实际利率市场化，仍有一段路要走。
商业银行面临更大风险
多位银行业人士表示，从多个国家放开存款利率管制的后果看，银行竞争将更加激烈，特别是对国内中小银行来说，利率放开会对其流动性管理、资产负债以及盈利能力等形成很大压力。
董希淼指出，利率市场化是金融市场发展的必然产物，给我国商业银行带来了全面影响，它强调商业银行在市场经济活动中的独立性，使银行在市场竞争中获得更大的自主权和主动权，但同时伴随着更大的风险。商业银行应积极应对，尤其是要不断提升存款定价能力、资产负债匹配能力、流动性管理能力，并进一步创新产品和服务，改善盈利结构，助推实体经济发展，为金融消费者提供更好的帮助。
两问“利率市场化”
1为何此时放开存款利率上限?
央行：各方面时机都已经成熟
央行相关负责人指出，当前，我国经济处在新旧产业和发展动能转换接续关键期，为了更充分地发挥市场优化资源配置的决定性作用，推动经济增长方式转变，需要加快推进利率市场化改革。同时，近年来科技进步、互联网发展及其与金融的不断融合，一些创新型的金融理财产品迅速发展，对存款的分流作用日益明显，存款利率管制的效果趋于弱化，对加快推进利率市场化改革提出了迫切要求。
此外，国际国内实践都表明，存款利率市场化改革最好在物价下行、降息周期中进行，这样存贷款定价不易因放松管制而显著上升。当前，我国物价涨幅持续处于低位，市场利率呈下行趋势，也为放开存款利率上限提供了较好的外部环境和时间窗口。
放开存款利率上限的市场条件也已成熟。目前，金融机构的资产方已完全实现市场化定价，负债方的市场化定价程度也已达到90%以上。从实际情况看，我国金融机构已形成分层有序、差异化竞争的存款定价格局。
2利率管制是否完全放开?
央行：仍会对利率进行管理
央行相关负责人指出，取消对利率浮动的行政限制后，并不意味着央行不再对利率进行管理，只是利率调控会更加倚重市场化的货币政策工具和传导机制。从这个角度讲，利率市场化改革将进入新阶段，核心是要建立健全与市场相适应的利率形成和调控机制，提高央行调控市场利率的有效性。
一是通过央行利率政策指导体系引导和调控市场利率;二是各类金融市场以市场基准利率和收益率曲线为基准进行利率定价;三是进一步理顺利率传导机制。
【五】:央行降息美元加息外汇如何操作
去年年底央行实行了双降，但是美国却进行了加息，那么在这种情况下外汇该如何投资呢?下面听小编为大家分析分析。
央行日前调整了国内储户的小额外币存款利率。其中美元一年期存款从0.8125%调降到了0.5625%,欧元的一年期存款也调降到了1.25%。在这样的"低息时代",拥有外汇存款的国内居民如何对自己的外汇资产进行理财呢?
如果继续抱着美元不放也许是一个不明智的选择。在过去近两年的时间内,美元在利率上的优势和汇率上的强势已经丧失殆尽。美元在近两年发生的变化其实给了将美元转换成其他外币的投资人一个难得的获利良机。但是5月份以来,国际外汇市场上发生了一些新的变化,美元似乎暂时止住了跌势,而进入了震荡筑底。也就是说如果投资人在5月份以后继续抛出美元,买入欧元等其他货币几乎没有什么获利的空间了。特别是6月25日美联储温和降息25个基点后,美元突然大幅度反弹,使许多外汇宝投资人措手不及。
由于市场先前预期美联储的降息幅度将更大,因此在宣布仅降息25个基点后美元反而开始反弹,而欧元、瑞士法郎等纷纷从高位回落。这使得先前继续看空美元的投资人大呼上当,有的投资人甚至在欧元上高位被套。由于最近外汇市场走势胶着,这给了外汇宝的投资人带来了新的不确定因素。
人们纷纷把目光投向了下半年美国经济的复苏前景之上。对于美国经济的前景展望,市场上仍然存在着比较大的分歧。如果美国经济在下半年显现出了强劲的复苏势头,无疑将带动美元继续反弹。但是如果美国经济仍然不见明显的起色,则因美联储的货币政策空间已经相当有限,美元可能继续面临压力。
从长期来看,对于国内居民来说,外币存款利率的下调将可能继续对他们的投资策略产生影响。其实,在美元震荡筑底的过程中,投资人可以采取区间高抛低吸的操作手法,赚取差价。除此之外,也可以通过外汇宝的交易,买入一些利率相对较高的货币进行存款。比如目前澳元的一年期定
